ММВБ 3 106 -0,6%  Nasdaq 9 577 -1,8%  Биткойн 9 659 -0,5%  USD/RUB 63,9500 -0,3% 
РТС 1 525 -0,7%  S&P500 3 338 -1,1%  Нефть 58,4 -1,3%  EUR/RUB 69,5305 0,5% 
Dow 28 992 -0,8%  FTSE100 7 404 -0,4%  EUR/USD 1,0842 0,5% 

13.02.2020 11:35:25
02/13/2020 11:35:25 AM UTC+0300

"Газпром" одолжит доллары впервые за год


(Блумберг) -- Крупнейший в мире экспортер природного газа готовится выйти на рынок еврооблигаций после перерыва в год, предложив самые долгосрочные инструменты с докризисного 2013 года.

ПАО "Газпром" в четверг начинает встречи с инвесторами, по результатам которых могут быть размещены долларовые бонды со сроком обращения 10 или 12 лет, сообщил источник, знакомый с условиями сделки.

Эмитенты развивающихся рынков с начала года установили рекорд по объему размещений на фоне снижения базовых процентных ставок и погони инвесторов за доходностью. Ранее в этом месяце совет директоров Газпрома утвердил программу займов на сумму до 6 миллиардов евро ($6,5 миллиарда) или эквивалента в других валютах со сроком обращения не менее трех лет.

"В том, что смогут разместить и по достаточно низкой доходности, не сомневаюсь, - говорит портфельный управляющий ООО УК "Альфа-Капитал" Дмитрий Дорофеев. - Мне кажется, могут разместить по ставке 3,4-3,5% около $1 миллиарда. Хотя не исключаю и 3,3%".

Газпрому, который в феврале погасил бонды на $800 миллионов, еще предстоит погашение еврооблигаций в марте и сентябре общим объемом $1,5 миллиарда. Пресс-служба компания оперативно не ответила на запрос о комментарии.

С учетом того, что ПАО "Трубная металлургическая компания" смогло продать семилетние инструменты, у Газпрома хорошие шансы разместить длинный бонд, отмечает аналитик "ВТБ Капитала" Станислав Боженко.

По его словам, безрисковая кривая между сроками 10-12 лет сейчас предполагает премию около 13 базисных пунктов, что должно стимулировать качественных эмитентов отдавать предпочтение более длинной дюрации. Компания, скорее всего, привлечет на рынке не меньше $1 миллиарда, а может выйти с несколькими траншами на 7 и 12 лет, отметил он.

"Газпрома давно не было на первичном рынке, а в прошлом году на семилетние долларовые евробонды компании была почти пятикратная переподписка, - написал по электронной почте Боженко. - Если рынок будет благоприятным, то эмитенту можно вполне предложить 12-летнюю бумагу".

--При участии: Дина Хренникова.

Контактные данные корреспондента: Ольга Войтова в Москве ovoitova@bloomberg.net

Контактные данные редакторов, ответственных за статью: Марк Суитман msweetman@bloomberg.net, Кира Завьялова

©2020 Bloomberg L.P.

Материалы по теме


Изображение: Merkushev Vasiliy / Shutterstock.com


Новости

  • Новости о Облигации
  • Все новости
Новости партнеров
Новости партнеров
Загрузка...
pagehit